b = -5.0 | b = -9.0 | b = -13.0 | b = -14.0 | b = -14.5 | b = -15.0 | b = -15.5 | ||
a = -0.05 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 18.04 2.08 7.98 10.19 7.47 6.85 0.51 0.38 0.05 | 20.37 3.51 7.92 14.70 6.27 7.12 1.64 0.27 0.11 | 21.73 4.59 8.17 18.15 4.18 5.00 3.99 0.22 0.22 | 21.50 4.69 8.37 18.94 3.11 4.54 5.26 0.21 0.28 | 21.24 4.69 8.50 19.33 2.41 4.54 6.09 0.21 0.32 | 20.87 4.66 8.66 19.74 1.57 4.80 7.09 0.21 0.36 | 20.40 4.60 8.86 20.17 0.56 5.39 8.30 0.20 0.41 |
a = -0.10 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 18.50 2.09 7.82 10.02 7.21 6.75 0.61 0.39 0.06 | 21.34 3.65 7.67 14.57 5.97 7.09 1.70 0.27 0.12 | 23.09 4.84 7.86 17.97 3.96 5.07 3.90 0.22 0.22 | 22.90 4.94 8.02 18.70 2.93 4.69 5.10 0.21 0.27 | 22.65 4.94 8.14 19.06 2.24 4.72 5.90 0.21 0.31 | 22.29 4.91 8.28 19.43 1.42 5.00 6.86 0.21 0.35 | 21.80 4.84 8.45 19.80 0.44 5.59 8.02 0.20 0.40 |
a = -0.15 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 18.96 2.10 7.67 9.85 6.96 6.66 0.70 0.39 0.07 | 22.37 3.79 7.42 14.43 5.66 7.06 1.76 0.27 0.12 | 24.58 5.11 7.55 17.79 3.73 5.15 3.82 0.22 0.21 | 24.44 5.21 7.69 18.47 2.73 4.84 4.96 0.22 0.27 | 24.20 5.21 7.79 18.80 2.07 4.91 5.73 0.21 0.30 | 23.84 5.17 7.92 19.12 1.26 5.22 6.66 0.21 0.35 | 23.33 5.09 8.07 19.44 0.29 5.81 7.78 0.21 0.40 |
a = -0.20 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 19.43 2.12 7.52 9.69 6.72 6.57 0.80 0.40 0.08 | 23.48 3.94 7.19 14.30 5.35 7.02 1.83 0.28 0.13 | 26.22 5.40 7.25 17.61 3.51 5.22 3.75 0.23 0.21 | 26.13 5.51 7.37 18.24 2.53 5.00 4.84 0.22 0.27 | 25.91 5.51 7.46 18.53 1.88 5.11 5.58 0.22 0.30 | 25.54 5.46 7.57 18.81 1.08 5.44 6.49 0.21 0.34 | 25.02 5.37 7.70 19.09 0.12 6.06 7.58 0.21 0.40 |
a = -0.25 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 19.90 2.13 7.38 9.52 6.49 6.48 0.89 0.41 0.09 | 24.65 4.11 6.96 14.17 5.05 6.99 1.91 0.28 0.13 | 28.01 5.72 6.97 17.44 3.27 5.30 3.69 0.23 0.21 | 27.99 5.84 7.07 18.01 2.32 5.15 4.75 0.22 0.26 | 27.78 5.83 7.14 18.27 1.67 5.30 5.47 0.22 0.30 | 27.41 5.78 7.23 18.51 0.88 5.68 6.35 0.22 0.34 | 26.88 5.67 7.34 18.74 -0.08 6.32 7.42 0.21 0.40 |
a = -0.30 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 20.37 2.13 7.24 9.36 6.26 6.39 0.99 0.41 0.11 | 25.91 4.28 6.73 14.03 4.75 6.96 1.98 0.28 0.14 | 29.98 6.06 6.69 17.26 3.04 5.37 3.66 0.23 0.21 | 30.04 6.20 6.77 17.79 2.10 5.30 4.68 0.22 0.26 | 29.85 6.19 6.83 18.01 1.45 5.50 5.38 0.22 0.30 | 29.48 6.12 6.91 18.21 0.66 5.92 6.25 0.22 0.34 | 28.92 5.99 7.01 18.39 -0.30 6.59 7.31 0.22 0.40 |
a = -0.35 | P/D sd(P/D) R sd(R) rf sd(rf) ep corr(x,R) Sharpe | 20.85 2.14 7.11 9.19 6.03 6.31 1.08 0.42 0.12 | 27.26 4.46 6.52 13.90 4.45 6.92 2.07 0.28 0.15 | 32.14 6.44 6.43 17.09 2.80 5.44 3.63 0.23 0.21 | 32.30 6.59 6.49 17.57 1.87 5.46 4.63 0.22 0.26 | 32.13 6.57 6.54 17.76 1.22 5.70 5.32 0.22 0.30 | 31.76 6.49 6.60 17.92 0.43 6.16 6.18 0.22 0.34 | 31.18 6.35 6.68 18.05 -0.55 6.87 7.23 0.22 0.40 |